“睿信咨询”通用设备制造行业分析月报 2023年6-7月

一、出口成本下降，海运和原材料降价海运费下降：中国集装箱出口运价指数持续回落，降幅已达到75.5%。

一、出口成本下降，海运和原材料降价

海运费下降：中国集装箱出口运价指数持续回落，降幅已达到75.5%。欧洲航线和美西航线的降幅最大，基本回到2020年前的水平。供应链紧张问题已缓解，补库需求逐渐结束。

人民币汇率：人民币对美元汇率较去年同期贬值7.3%，较年初贬值4.2%。美联储已经进行了多次加息，对未来是否进一步加息存在分歧，但不计划降息。

原材料成本下降：全国钢材价格持续下降，预计下半年原材料成本将大幅降低，提升出口企业的成本竞争优势。

二、重要行业政策及市场动态

● 7月5日，山东省科技厅会同省发展改革委等九部门，制定印发了《山东省科技支撑碳达峰工作方案》6月5日，国家能源局组织发布《新型电力系统发展蓝皮书》

创新支撑济南“中国氢谷”、青岛“东方氢岛”建设，实现“单电池—电堆—发动机—整车”全产业链高端化发展，探索氢能多场景高效、安全利用模式，打造“氢能社会”山东示范样板。

● 7月5日，国家发改委等5部门发布了关于《工业重点领域能效标杆水平和基准水平》的通知

增加了乙二醇，尿素，钛白粉等11个领域能效标杆水平和基准水平，进一步扩大了工业重点领域节能降碳改造升级范围。

● 6月30日，首工信部等五部门印发《制造业可靠性提升实施意见》

围绕制造强国、质量强国战略目标，提升整机装备可靠性水平，壮大可靠性专业人才队伍，形成一批产品可靠性高、市场竞争力强、品牌影响力大的制造业企业。

● 6月23日，国家能源局制定《新型储能试点示范工作规则（试行）》

国家能源局将示范项目纳入全国新型储能大数据平台，开展示范项目建设运行情况跟踪监测，并做好示范项目实施情况评估总结。

● 6月15日，国家发展改革委等四部门发布《关于做好2023年降成本重点工作的通知》

围绕增强税费优惠政策的精准性针对性、提升金融对实体经济服务质效、缓解企业人工成本压力、激励企业内部挖潜等八方面提出22项重点任务。

● 6月5日，国家能源局组织发布《新型电力系统发展蓝皮书》

全面阐述新型电力系统的发展理念、内涵特征，制定“三步走”发展路径，并提出构建新型电力系统的总体架构和重点任务。

三、行业重点中标信息

2023-07-06西南院中标中国石化在建最大氢能项目

2023-07-04沈鼓集团中标全球最大规模液态空气储能项目压缩机组

2023-06-28双良节能中标1.36亿间接空冷订单

2023-06-19天力能源承揽山西某公司PVDF干燥项目

2023-06-13中控技术斩获沙特阿美控股企业IMI数字化项目

2023-06-07中控技术斩获沙特阿美控股企业IMI数字化项目

四、资本市场动态

• 铭利达

重要动态：公司正在评估发展充电桩业务的可行性；不超10亿可转债获深交所通过。

行情表现：预计海外市场的利润率会保持相对稳定；一季度实现营收9.714亿元，净利润9351万元。

业绩影响因素分析：受益于主要原材料价格下降及人民币贬值的影响；国内市场可能承受客户降价要求从而面临利润率下降的压力；随着市场需求的持续恢复，规模的增加有助于提升产能利用率，减低成本费用率。

• 海天精工

重要动态：开源证券07月07日发布研报称，给予海天精工（601882.SH，最新价：30.38元）评级；波海天精工股份有限公司累计收到与收益相关的政府补助共计人民币6748.05万元，占公司2022年度经审计归属于上市公司股东净利润的12.96%。

行情表现：一季度实现营收7.832亿，净利润1.354亿元。

• 机器人

重要动态：1.公司智能交通装备领域内有自主研发的SAR系列自动驾驶机器人，可用于车辆道路耐久性测试、台架测试及高级驾驶辅助系统（ADAS）测试，相关产品目前处于示范应用阶段；2.公司短期内仍会以市场需求为导向，重点发力在工业机器人与智能制造装备业务领域。

行情表现：第一季度实现营业收入7.139亿，净利润-5518万元。

• 埃斯顿

重要动态：1.5月31日披露了《关于第三期股权激励计划股票期权第三个行权期行权结果暨股份上市的公告》2.公司机器人智能产业园二期项目已经大体完工，从二季度开始陆续在搬迁和重新布局，预计在未来2个月会全面投入使用。

行情表现：一季度实现营业收入9.86亿，净利润4404万元。

• 绿的谐波

重要动态：1.7月6日再融资申请获上交所通过，非公开发行股票，拟融资金额为20.27亿元；2.相关高管表示公司未来依旧稳步推进募投项目扩产工作，不断探索行业前沿技术领域。

• 怡合达

重要动态：光伏、半导体、医疗等行业未来几年的市场空间是公司下一步战略突破方向。光伏目前处于产能扩张和技术迭代的时间节点，下游增长的确定性会更高。半导体和医疗会更加注重产品的优化和推广。

• 巨星科技

重要动态：发布2023年半年度业绩预告。

行情表现：预计2023年上半年归母净利润为8.34亿元-9.62亿元，同比增长30%-50%；同时预计上半年扣非后净利润为8.12亿元-9.36亿元，同比增长30%-50%。

业绩影响因素分析：1.储物柜收入同比跌幅超过50%，是主要下跌原因；2.由于汇率、国际航运费和原材料价格均发生有利于公司的变化，公司整体盈利能力大幅回升，预计净利润同比大幅增长。

• 中集集团

重要动态：7月5日，中集集团与云南省投资控股集团有限公司（简称：云投集团）签署战略合作协议，双方将在多领域展开合作共建。

行情表现：公司一季度实现营业收入266.5亿元，同比下降25.05%；实现归属于母公司股东及其他权益持有者净利润1.6亿元，同比下降90.61%。

■ 近期主要融资事件

7月4日，德玛克精工科技完成A轮融资（亿级人民币）

投资方为巨石创投、毅达资本、领投资本和仲资本。

6月28日，江瓷电子完成种子轮融资（千万级人民币）

投资方为中科创星，本轮资金将用于加大研发投入、构建完整产品体系以及完成对现阶段产品的用户验证。

6月22日，万贵源完成战略融资轮（数千万人民币）

投资方为东运创投，融资资金将主要用于微流控芯片自动化生产基地建设及持续研发，加速万贵源在全球市场的CDMO业务拓展，其次万贵源生物芯片自动化生产基地顺利投产，保证了万贵源的独立交付能力。

6月20日，华天软件完成C+轮融资（超亿人民币）

投资方为中网投，本轮融资主要用于加速具有国际竞争力的高端三维CAD产品研发进程，加大全球市场营销布局，构建工业软件解决方案供应商标准服务平台，打造中国工业软件3D生态广场3DPlaza。

6月16日，派姆特完成天使轮融资（千万级人民币）

投资方为中科创星，资金将用于进一步加强市场化激励。

6月6日优集工业完成A+轮融资

投资方为张江科投、上海科创基金、银河源汇、国铸资本、乾成资本、哲灵投资，资金将全部用于加大研发投入和全国性营销网络体系的建设。